Scalable Capital vs. Trade Republic: Dein Neobroker Vergleich

Als erfahrener Finanzjournalist weiß ich: Die Welt der Geldanlage entwickelt sich rasant. Besonders die sogenannten Neobroker haben in den letzten Jahren das Spiel verändert. Sie haben den Zugang zu Aktien, ETFs und anderen Wertpapieren massiv vereinfacht und die Kosten gesenkt. Zwei Namen, die in diesem Zusammenhang immer wieder fallen, sind Scalable Capital und Trade Republic. Sie haben sich als feste Größen etabliert und locken mit attraktiven Konditionen. Doch welcher dieser beiden Neobroker ist die bessere Wahl für deine individuellen Bedürfnisse? Genau das schauen wir uns in diesem ausführlichen Broker Vergleich an. (Stand: Anfang 2025)

Warum Neobroker so beliebt sind

Bevor wir ins Detail gehen, lohnt sich ein Blick darauf, warum Neobroker wie Scalable Capital und Trade Republic überhaupt so einen Boom erleben. Traditionelle Banken und Broker waren oft mit hohen Gebühren, komplizierten Preismodellen und einer wenig intuitiven Benutzeroberfläche verbunden. Neobroker setzen dem entgegen:

* Niedrige Kosten: Oft gibt es keine oder nur sehr geringe Ordergebühren und keine Depotführungsgebühren. * Einfacher Zugang: Die Depoteröffnung erfolgt digital und schnell, meist innerhalb weniger Minuten. * Intuitive Apps: Die Bedienung ist auf mobile Geräte zugeschnitten und auch für Einsteiger leicht verständlich. * Breites Angebot: Trotz des Fokus auf Einfachheit bieten sie Zugang zu einer Vielzahl von Anlageprodukten, von ETFs über Aktien bis hin zu Kryptowährungen.

Diese Vorteile haben dazu geführt, dass immer mehr Anleger, insbesondere jüngere Generationen, den Weg zu diesen modernen Anbietern finden. Der Neobroker Vergleich zwischen Scalable Capital und Trade Republic ist daher für viele eine zentrale Frage.

Scalable Capital vs. Trade Republic: Ein erster Überblick

Bevor wir die einzelnen Aspekte detailliert beleuchten, hier eine kurze Vorstellung der beiden Kontrahenten:

Scalable Capital

Scalable Capital startete ursprünglich als Robo-Advisor und hat sein Angebot über die Jahre stark erweitert. Heute ist es ein Hybrid aus digitaler Vermögensverwaltung und einem vollwertigen Broker. Das Unternehmen mit Sitz in München bietet eine breite Palette an Produkten und Dienstleistungen an, darunter kostenlose ETF-Sparpläne, Aktienhandel und ein optionales Prime-Modell für Vieltrader.

Trade Republic

Trade Republic ist der erste mobile und provisionsfreie Broker Deutschlands und hat den Markt maßgeblich mitgeprägt. Das Berliner Unternehmen setzt auf eine schlanke, mobile App und bietet den Handel von Aktien, ETFs, Derivaten und Kryptowährungen zu einem Festpreis pro Trade an. Auch Sparpläne sind ein Kernbestandteil des Angebots.

Beide sind in Deutschland reguliert und bieten eine hohe Sicherheit für deine Einlagen und Wertpapiere. Doch die Unterschiede liegen oft im Detail, und genau diese Details können entscheidend sein, welcher Anbieter besser zu dir passt.

Gebühren und Kosten im Vergleich

Die Kosten sind oft der erste Punkt, auf den Anleger bei der Wahl eines Brokers achten. Hier gibt es bei Scalable Capital und Trade Republic unterschiedliche Modelle, die je nach Anlegerverhalten Vor- oder Nachteile haben können.

Scalable Capital: Drei Modelle zur Auswahl

Scalable Capital bietet drei verschiedene Preismodelle an, die auf unterschiedliche Bedürfnisse zugeschnitten sind:

1. Free Broker: Dies ist das Basismodell, bei dem du unbegrenzt viele ETF-Sparpläne kostenlos ausführen kannst. Für einzelne Trades fallen in der Regel 0,99 Euro pro Order an, es gibt aber auch kostenlose Käufe und Verkäufe ab einem bestimmten Ordervolumen (meist 250 Euro) bei PRIME-ETFs. Der Handel findet hauptsächlich über den Handelsplatz Gettex statt. 2. Prime Broker: Für eine monatliche Pauschale (aktuell 4,99 Euro bei jährlicher Zahlung oder 2,99 Euro pro Monat im Jahresabo, 4,99 Euro im Monatsabo) kannst du unbegrenzt viele Trades ohne zusätzliche Ordergebühren ausführen (ab 250 Euro Ordervolumen). Auch hier sind ETF-Sparpläne kostenlos. Dieses Modell lohnt sich für Anleger, die regelmäßig Einzelaktien handeln oder häufiger umschichten möchten. 3. Prime+ Broker: Das teuerste Modell (aktuell 4,99 Euro pro Monat im Jahresabo oder 57,99 Euro im Jahresabo) bietet zusätzlich zum Prime Broker die Möglichkeit, Guthaben auf dem Verrechnungskonto zu verzinsen (aktuell 2,6% p.a. bis 100.000 Euro, Stand: Anfang 2025). Dies kann für Anleger interessant sein, die größere Cash-Bestände vorübergehend parken möchten.

Trade Republic: Einfaches Festpreis-Modell

Trade Republic verfolgt ein sehr einfaches und transparentes Preismodell:

* 1 Euro Fremdkostenpauschale pro Trade: Unabhängig vom Ordervolumen oder dem gehandelten Wertpapier fällt pro Kauf oder Verkauf eine Pauschale von 1 Euro an. Das gilt für Aktien, ETFs, Derivate und Kryptowährungen. * Kostenlose Sparpläne: Alle ETF-, Aktien- und Krypto-Sparpläne sind bei Trade Republic kostenlos.

Fazit zu den Gebühren

* Für Sparplan-Anleger: Beide Broker bieten kostenlose Sparpläne an. Hier gibt es kaum Unterschiede, wenn es nur um Sparpläne geht. * Für Wenig-Trader: Wenn du nur ab und zu Einzelaktien kaufst, könnte Trade Republic mit 1 Euro pro Trade günstiger sein als Scalable Capitals 0,99 Euro pro Trade, wenn du das Free-Modell nutzt und nicht immer die PRIME-ETFs triffst. * Für Viel-Trader: Wenn du regelmäßig handelst, kann das Prime-Modell von Scalable Capital (ab 4,99 Euro/Monat) deutlich günstiger sein als die 1 Euro pro Trade bei Trade Republic, da sich die Pauschale bei mehr als 5 Trades pro Monat bereits lohnen kann. * Für Anleger mit Guthaben: Das Prime+ Modell von Scalable Capital mit der Guthabenverzinsung ist attraktiv, wenn du größere Summen auf dem Verrechnungskonto hältst. Trade Republic bietet aber ebenfalls eine Verzinsung des nicht investierten Kapitals an (aktuell 4% p.a. bis 50.000 Euro, Stand: Anfang 2025), was ein starkes Argument sein kann.

Die Wahl hängt also stark von deinem Handelsverhalten ab.

Produktangebot und Anlageuniversum

Das Angebot an handelbaren Wertpapieren ist ein weiterer entscheidender Faktor. Hier haben beide Broker in den letzten Jahren stark aufgeholt und bieten eine breite Palette an.

Scalable Capital: Fokus auf ETFs und Aktien, breites Derivate-Angebot

* ETFs: Scalable Capital hat eine sehr große Auswahl an ETFs, darunter viele der beliebtesten und kostengünstigsten Produkte. Es gibt eine spezielle Liste von PRIME-ETFs, die im Free Broker ab einem bestimmten Volumen ohne Ordergebühren gehandelt werden können. Insgesamt sind über 2.000 ETFs sparplanfähig. * Aktien: Du kannst über 7.000 Aktien von deutschen und internationalen Börsen handeln. Auch hier gibt es eine gute Abdeckung. * Kryptowährungen: Der Handel mit Kryptowährungen ist über ETPs (Exchange Traded Products) möglich, die an der Börse gehandelt werden. Direkter Kryptohandel wie bei einer Krypto-Börse wird nicht angeboten. * Derivate: Eine sehr große Auswahl an Derivaten von verschiedenen Emittenten steht zur Verfügung. * Anleihen: Auch der Handel mit Anleihen ist bei Scalable Capital möglich. * Robo-Advisor: Als einziger der beiden bietet Scalable Capital auch eine vollwertige digitale Vermögensverwaltung an, wenn du deine Geldanlage komplett delegieren möchtest.

Trade Republic: Breites Spektrum inklusive Direkthandel von Kryptos

* ETFs: Trade Republic bietet eine Auswahl von über 2.000 ETFs, die alle sparplanfähig sind. Die Auswahl ist hier ebenfalls sehr gut und deckt die wichtigsten Indizes und Regionen ab. * Aktien: Über 10.000 Aktien von deutschen und internationalen Börsen stehen zum Handel bereit. Die Auswahl ist hier tendenziell etwas größer als bei Scalable Capital. * Kryptowährungen: Ein großer Vorteil von Trade Republic ist der direkte Handel von über 50 Kryptowährungen. Das bedeutet, du kaufst die echten Coins und nicht nur ETPs, was für Krypto-Enthusiasten wichtig sein kann. Die Coins werden in einem separaten Wallet für dich verwahrt. * Derivate: Eine sehr große Auswahl an Derivaten von verschiedenen Emittenten ist verfügbar. * Anleihen: Seit Kurzem bietet Trade Republic auch den Handel mit Anleihen an, was das Produktportfolio weiter abrundet.

Fazit zum Produktangebot

* Für ETF- und Aktienanleger: Beide Broker bieten eine hervorragende Auswahl. Trade Republic hat tendenziell eine etwas größere Auswahl an Einzelaktien. * Für Krypto-Fans: Wenn du direkt in Kryptowährungen investieren möchtest und die echten Coins besitzen willst, ist Trade Republic klar im Vorteil. Scalable Capital bietet nur Krypto-ETPs an. * Für Derivate-Trader: Beide bieten eine sehr breite Palette an Derivaten. * Für Anleihen-Interessierte: Beide bieten den Handel mit Anleihen an. * Für Anleger, die alles aus einer Hand wollen: Wenn du neben dem Brokerage auch eine digitale Vermögensverwaltung nutzen möchtest, ist Scalable Capital mit seinem Robo-Advisor die einzige Option der beiden.

Sparpläne und automatisches Investieren

Sparpläne sind das Herzstück der langfristigen und disziplinierten Geldanlage, besonders mit ETFs. Beide Broker legen hier einen starken Fokus und bieten umfangreiche Möglichkeiten.

Scalable Capital Sparpläne

* Angebot: Über 2.000 ETFs, viele Aktien und einige Krypto-ETPs sind sparplanfähig. * Kosten: Alle Sparpläne sind kostenlos. * Ausführungstermine: Du kannst zwischen dem 1., 7., 15. oder 23. des Monats wählen. * Mindestsparrate: Bereits ab 1 Euro pro Ausführung möglich, was den Einstieg sehr niedrigschwellig macht. * Dynamisierung: Es gibt die Möglichkeit, Sparpläne automatisch jährlich um einen bestimmten Prozentsatz zu erhöhen.

Trade Republic Sparpläne

* Angebot: Über 2.000 ETFs, über 2.500 Aktien und über 50 Kryptowährungen sind sparplanfähig. Die Auswahl an sparplanfähigen Aktien ist hier besonders groß. * Kosten: Alle Sparpläne sind kostenlos. * Ausführungstermine: Du kannst zwischen dem 1. und 15. des Monats wählen, sowie wöchentlich, zweiwöchentlich oder monatlich. * Mindestsparrate: Ebenfalls bereits ab 1 Euro pro Ausführung möglich.

Fazit zu Sparplänen

Beide Broker sind hervorragend für Sparplan-Anleger geeignet. Die Mindestsparrate von 1 Euro ist bei beiden sehr attraktiv. Scalable Capital bietet etwas mehr Flexibilität bei den monatlichen Ausführungsterminen und die Dynamisierungsoption, während Trade Republic mit einer noch größeren Auswahl an sparplanfähigen Einzelaktien und Kryptowährungen punktet.

Benutzerfreundlichkeit und App-Design

Neobroker sind bekannt für ihre modernen und intuitiven Apps. Die mobile Nutzung steht im Vordergrund, aber auch die Web-Anwendungen werden immer wichtiger.

Scalable Capital: Moderne App und umfangreiche Web-Oberfläche

* App: Die App ist modern gestaltet, übersichtlich und bietet eine gute Nutzerführung. Alle wichtigen Funktionen sind leicht erreichbar. Es gibt auch nützliche Analysetools und Performance-Übersichten. * Web-Anwendung: Scalable Capital bietet eine sehr ausgereifte und voll funktionsfähige Web-Oberfläche, die der App in nichts nachsteht. Viele Anleger schätzen die Möglichkeit, auch am größeren Bildschirm komfortabel agieren zu können. * Zusatzfunktionen: Die Integration des Robo-Advisors und die Möglichkeit, verschiedene Depots (Broker und Robo-Advisor) unter einem Dach zu verwalten, sind ein Pluspunkt.

Trade Republic: Mobile First und schlankes Design

* App: Trade Republic war der Pionier des mobilen Brokerage und die App ist extrem schlank, schnell und einfach zu bedienen. Der Fokus liegt klar auf dem Wesentlichen: Kaufen, Verkaufen, Sparpläne verwalten. Für Einsteiger ist die App oft sehr intuitiv. * Web-Anwendung: Mittlerweile bietet auch Trade Republic eine Web-Anwendung an, die die wichtigsten Funktionen der App abbildet. Sie ist funktional, aber im Vergleich zu Scalable Capitals Web-Oberfläche etwas weniger umfangreich, was Analysetools oder tiefergehende Informationen angeht.

Fazit zur Benutzerfreundlichkeit

* Für Mobile-First-Anleger: Beide sind sehr gut. Trade Republic ist hier vielleicht noch einen Tick puristischer und schneller, was manche Anleger bevorzugen. * Für Anleger, die auch am PC arbeiten: Scalable Capital bietet eine deutlich umfangreichere und funktionalere Web-Anwendung, die das Arbeiten am Desktop angenehmer gestalten kann. * Für Einsteiger: Beide Apps sind sehr einsteigerfreundlich. Trade Republics App ist aufgrund ihrer Einfachheit oft der Favorit für absolute Neulinge.

Zusatzfunktionen und Services

Neben den Kernfunktionen bieten beide Broker auch interessante Zusatzleistungen an, die die Entscheidung beeinflussen können.

Scalable Capital: Robo-Advisor und Zinsen auf Guthaben

* Robo-Advisor: Wie bereits erwähnt, bietet Scalable Capital eine vollwertige digitale Vermögensverwaltung an. Das ist ein Alleinstellungsmerkmal gegenüber Trade Republic und ideal für Anleger, die sich nicht selbst um die Portfoliozusammenstellung kümmern möchten. * Zinsen auf Guthaben: Im Prime+ Modell werden Guthaben auf dem Verrechnungskonto verzinst (aktuell 2,6% p.a. bis 100.000 Euro, Stand: Anfang 2025). Das ist eine attraktive Option für kurzfristig nicht investiertes Kapital. * Kreditkarte (optional): Scalable Capital bietet in Kooperation mit der Baader Bank eine Visa-Karte an, die mit dem Verrechnungskonto verknüpft ist.

Trade Republic: Hohe Guthabenverzinsung und Cash-Management

* Zinsen auf Guthaben: Trade Republic bietet aktuell eine sehr attraktive Verzinsung von 4% p.a. auf nicht investiertes Guthaben bis 50.000 Euro (Stand: Anfang 2025). Dies ist ein starkes Argument, insbesondere in Zeiten höherer Zinsen, und übertrifft die Konditionen vieler klassischer Banken deutlich. * Cash-Management: Die Möglichkeit, das Verrechnungskonto aktiv für die Geldanlage zu nutzen, indem man hohe Zinsen auf ungenutztes Kapital erhält, ist ein wichtiger Pluspunkt. * Kreditkarte (in Planung/Pilotphase): Trade Republic arbeitet ebenfalls an einer eigenen Kreditkarte, die das Angebot ergänzen soll.

Fazit zu Zusatzfunktionen

* Für passive Anleger: Der Robo-Advisor von Scalable Capital ist ein klarer Vorteil für diejenigen, die ihre Geldanlage komplett delegieren möchten. * Für Cash-Management: Die hohe Verzinsung des Guthabens bei Trade Republic (aktuell 4% p.a.) ist ein sehr attraktives Merkmal, insbesondere für Anleger, die größere Summen parken möchten oder Liquidität vorhalten wollen. Scalable Capitals Prime+ Modell bietet ebenfalls Zinsen, diese sind aber aktuell niedriger.

Sicherheit und Regulierung

Die Sicherheit deiner Einlagen und Wertpapiere sollte immer oberste Priorität haben. Beide Neobroker sind in Deutschland ansässig und unterliegen der strengen deutschen Finanzaufsicht.

Scalable Capital: Baader Bank als Partner

* Regulierung: Scalable Capital ist ein von der BaFin (Bundesanstalt für Finanzdienstleistungsaufsicht) reguliertes Wertpapierinstitut. * Depotführung: Die Wertpapierdepots werden bei der Baader Bank geführt, einer deutschen Privatbank. * Einlagensicherung: Guthaben auf dem Verrechnungskonto bei der Baader Bank sind durch die deutsche Einlagensicherung bis zu 100.000 Euro pro Kunde geschützt. Wertpapiere sind Sondervermögen und im Falle einer Insolvenz des Brokers oder der Depotbank nicht betroffen.

Trade Republic: Solaris SE und Deutsche Bank als Partner

* Regulierung: Trade Republic ist ein von der BaFin reguliertes Wertpapierinstitut mit einer Banklizenz. * Depotführung: Die Wertpapierdepots werden bei renommierten Partnerbanken wie der Deutschen Bank, der Solaris SE oder der J.P. Morgan SE geführt. * Einlagensicherung: Guthaben auf dem Verrechnungskonto bei den Partnerbanken sind durch die gesetzliche Einlagensicherung bis zu 100.000 Euro pro Kunde geschützt. Auch hier sind Wertpapiere Sondervermögen und im Falle einer Insolvenz des Brokers geschützt.

Fazit zur Sicherheit

In puncto Sicherheit sind beide Broker absolut vertrauenswürdig. Sie unterliegen der deutschen Regulierung und bieten die gesetzlich vorgeschriebene Einlagensicherung für Barbestände sowie den Schutz der Wertpapiere als Sondervermögen. Hier gibt es keine nennenswerten Unterschiede oder Bedenken.

Kundenservice und Support

Auch der beste Broker kann mal Fragen aufwerfen oder technische Probleme verursachen. Ein guter Kundenservice ist dann Gold wert.

Scalable Capital: Mehr Kontaktmöglichkeiten

* Kanäle: Scalable Capital bietet Support per E-Mail, Telefon und Chat an. Die Erreichbarkeit ist in der Regel gut, und die Antworten sind oft detailliert. * FAQ/Hilfebereich: Ein umfangreicher Hilfebereich mit Antworten auf häufig gestellte Fragen ist vorhanden.

Trade Republic: Fokus auf digitalen Support

* Kanäle: Trade Republic konzentriert sich primär auf E-Mail-Support und einen integrierten Chat in der App. Ein telefonischer Support ist nicht immer direkt verfügbar, was manche Anleger als Nachteil empfinden könnten. * FAQ/Hilfebereich: Auch Trade Republic bietet einen gut strukturierten Hilfebereich.

Fazit zum Kundenservice

Scalable Capital bietet tendenziell mehr Kontaktmöglichkeiten, insbesondere den direkten telefonischen Support, der für viele Anleger wichtig ist. Trade Republic setzt stärker auf digitale Kanäle, was für technikaffine Nutzer ausreichend sein kann, für andere aber als Einschränkung empfunden wird.

Für wen eignet sich welcher Broker?

Nach diesem umfassenden Broker Vergleich wird deutlich: Es gibt keinen pauschal „besseren“ Broker. Die Wahl hängt stark von deinen individuellen Präferenzen und deinem Anlegerprofil ab.

Scalable Capital könnte besser passen, wenn:

* Du ein Prime-Abonnement in Betracht ziehst, weil du häufiger handelst und von den pauschalen Ordergebühren profitieren möchtest. * Du eine breite Auswahl an kostenlosen ETF-Sparplänen suchst und eventuell auch Aktien-Sparpläne nutzen möchtest. * Du eine umfangreiche Web-Anwendung bevorzugst, um auch am Desktop komfortabel zu handeln und Analysen durchzuführen. * Du die Option eines Robo-Advisors schätzt, um deine Geldanlage bei Bedarf delegieren zu können. * Du Wert auf direkten telefonischen Kundenservice legst. * Du von der Verzinsung deines Guthabens im Prime+ Modell profitieren möchtest (aktuell 2,6% p.a., Stand: Anfang 2025).

Trade Republic könnte besser passen, wenn:

* Du einen sehr einfachen und transparenten Kostenansatz mit 1 Euro pro Trade bevorzugst (außer bei Sparplänen). * Du direkt in Kryptowährungen investieren und die echten Coins besitzen möchtest. * Du eine extrem schlanke, schnelle und mobile App für den Handel bevorzugst. * Du von der aktuell sehr attraktiven Guthabenverzinsung von 4% p.a. (bis 50.000 Euro, Stand: Anfang 2025) profitieren möchtest. * Du primär mit Sparplänen Vermögen aufbauen möchtest, da diese komplett kostenlos sind. * Du eine größere Auswahl an sparplanfähigen Einzelaktien suchst.

Fazit: Die Wahl des richtigen Brokers

Sowohl Scalable Capital als auch Trade Republic sind hervorragende Neobroker, die den Markt für Privatanleger revolutioniert haben. Beide bieten niedrige Kosten, eine große Auswahl an Anlageprodukten und eine intuitive Bedienung. Dein persönliches Anlegerprofil, deine Handelsfrequenz, dein Interesse an Kryptowährungen und deine Präferenz für Web- oder App-Nutzung werden letztlich ausschlaggebend sein.

Ich empfehle dir, dir beide Angebote genau anzusehen und gegebenenfalls die Apps selbst auszuprobieren. Viele Anleger nutzen auch beide Broker parallel für unterschiedliche Strategien – zum Beispiel den einen für Sparpläne und den anderen für den Handel von Einzelaktien oder Kryptowährungen. Wichtig ist, dass du dich mit deiner Wahl wohlfühlst und sie zu deinen Zielen passt.

Für individuelle Fragen zu deiner Anlagestrategie, der optimalen Depotstruktur oder der Integration deiner Geldanlage in eine umfassende Finanzplanung, empfehle ich dir immer den Rat einer professionellen Honorarberatung. Dort erhältst du unabhängige und auf deine persönliche Situation zugeschnittene Empfehlungen, die über einen reinen Neobroker Vergleich hinausgehen.

--- Hinweis: Dieser Artikel dient ausschließlich Informationszwecken und stellt keine Anlageberatung oder Empfehlung dar. Die genannten Konditionen und Zinssätze können sich ändern. Stand der Informationen: Anfang 2025.